Cтраница 2
Оптимальный портфель будет состоять из доли Y, инвестированной в ближайший угловой портфель, находящийся выше оптимального, и доли 1 - Y, инвестированной в ближайший угловой портфель, расположенный ниже оптимального. [16]
Эффективный портфель, обладающий следующим свойством: при комбинации со смежным угловым портфелем дает также эффективный портфель. [17]
Это означает, что оптимальный портфель состоит на 46 % из второго углового портфеля и на 54 % из третьего углового портфеля. [18]
Имеется и другой метод определения структуры портфеля Т, который не требует определения угловых портфелей и, следовательно, является более простым, чем только что описанный. Все, что требуется для применения этого метода, - это знание электронных таблиц. [19]
Это означает, что оптимальный портфель состоит на 46 % из второго углового портфеля и на 54 % из третьего углового портфеля. [20]
Оптимальный портфель будет состоять из доли Y, инвестированной в ближайший угловой портфель, находящийся выше оптимального, и доли 1 - Y, инвестированной в ближайший угловой портфель, расположенный ниже оптимального. [21]
Затем через алгоритм определяется количество угловых портфелей, которые связаны с ценными бумагами и полностью описывают эффективное множество. Угловой портфель - это эффективный портфель, обладающий следующими свойствами: любая комбинация двух смежных угловых портфелей представляет из себя третий портфель, лежащий в эффективном множестве между двумя угловыми портфелями. [22]
Для нахождения эффективного множества определяем количество угловых портфелей, которые связаны с ценными бумагами и полностью описывают эффективное множество. Угловой портфель - это эффективный портфель, обладающий следующими свойствами: любая комбинация двух смежных угловых портфелей представляет из себя третий портфель, лежащий в эффективном множестве между двумя угловыми портфелями. [23]
Затем через алгоритм определяется количество угловых портфелей, которые связаны с ценными бумагами и полностью описывают эффективное множество. Угловой портфель - это эффективный портфель, обладающий следующими свойствами: любая комбинация двух смежных угловых портфелей представляет из себя третий портфель, лежащий в эффективном множестве между двумя угловыми портфелями. [24]
Для нахождения эффективного множества определяем количество угловых портфелей, которые связаны с ценными бумагами и полностью описывают эффективное множество. Угловой портфель - это эффективный портфель, обладающий следующими свойствами: любая комбинация двух смежных угловых портфелей представляет из себя третий портфель, лежащий в эффективном множестве между двумя угловыми портфелями. [25]
Почему угловые портфели важны для определения вида эффективного множества. [26]
Например, компанией, акции которой наиболее доходны, является компания Baker. Соответствующим эффективным портфелем будет первый угловой портфель, определенный алгоритмом. [27]
Затем алгоритм определяет второй угловой портфель. Данный портфель располагается на эффективном множестве ниже первого углового портфеля. [28]
Ранее отмечалось, что только комбинация угловых смежных портфелей может дать эффективный портфель. Это означает, что портфели, представляющие собой комбинацию двух несмежных угловых портфелей, не будут принадлежать эффективному множеству. Например, первый и третий угловые портфели не являются смежными, следовательно, любой портфель, представляющий собой комбинацию двух данных, не будет являться эффективным. [29]
Для нахождения эффективного множества определяем количество угловых портфелей, которые связаны с ценными бумагами и полностью описывают эффективное множество. Угловой портфель - это эффективный портфель, обладающий следующими свойствами: любая комбинация двух смежных угловых портфелей представляет из себя третий портфель, лежащий в эффективном множестве между двумя угловыми портфелями. [30]