Cтраница 4
Маршалл выразил эти допущения, сказав, что предельная полезность денег должна быть постоянной; этой формулировкой он предоставил своим критикам благоприятный повод. На первый взгляд, предельная полезность денег не является объективным понятием, кажется, что оно включает в себя всю утили-тарианистскую основу, а это всегда неприемлемо. Поэтому первый шаг к реабилитации Излишка Потребителя был сделан, когда было продемонстрировано 1 что постоянство предельной полезности денег является объективным критерием, даром что предельная полезность денег не объективна сама по себе. Если предельная полезность денег постоянна, то подразумевается, что графики спроса потребителя не испытывают воздействия со стороны изменений в его реальном доходе; для этой цели необходимо предположить, что график спроса на данный товар не подвергается воздействию ( или в основном не подвергается воздействию) изменений в реальном доходе, возникающих в результате изменения различных гипотетических ситуаций, которые нам следует рассмотреть. Поставленное в таком виде условие не влечет за собой никакой специфической утилитарианистской предпосылки; оно относится к рассуждению того же плана, что и первоначальное определение, сведенное к допущению, обычному для нас, когда речь идет о кривой спроса. Действительно, это очень разумное упрощение, которое, вероятно, следует считать обоснованным в большинстве случаев, хотя, возможно, и не во всех. [46]
Несложные рассуждения показывают, что в каждую сторону от разрыва может распространяться не более одной волны, ударной или центрированной волны разрежения. I, § 7), фронт ударной волны распространяется относительно газа перед волной со сверхзвуковой скоростью и с дозвуковой относительно состояния газа, образующегося за волной. В волнах разрежения любая точка профиля, в том числе и фронты ( передний и задний), движется с местной скоростью звука. Имея в виду эти факты, рассмотрим некоторые гипотетические ситуации. [47]
Из сказанного следует, что если предельная склонность к потреблению приближается к единице, то небольшие колебания в размерах инвестиций повлекут за собой интенсивные колебания занятости; в то же самое время сравнительно небольшой прирост инвестиций поведет к достижению полной занятости. Если, с другой стороны, предельная склонность к потреблению немногим отличается от нуля, то небольшие колебания в размерах инвестиций будут вызывать малые изменения в размерах занятости, и тогда для того, чтобы достигнуть полной занятости, может потребоваться большой прирост инвестиций. Во втором случае занятость была бы не столь изменчивой, но она проявляла бы склонность стабилизироваться на низком уровне и упорно не поддавалась бы лечению; в такой ситуации могли бы помочь только самые сильнодействующие средства. В действительной жизни предельная склонность к потреблению, по-видимому, расположена где-то в промежутке между этими двумя описанными крайними ситуациями, хотя и много ближе к единице, чем к нулю. В результате нам приходится в известном смысле иметь дело с отрицательными сторонами обеих обрисованных гипотетических ситуаций, поскольку, с одной стороны, колебания занятости весьма значительны и в то же самое время увеличение инвестиций, необходимое для достижения полной занятости, оказывается слишком большим для того, чтобы его можно было обеспечить без особого труда. К несчастью, колебания были достаточно велики, чтобы замаскировать истинную природу болезни, а между тем указанные колебания настолько серьезны, что их невозможно устранить, не поняв их природу. [48]
На первом ГлУУ осуществляется целеполагание, состоящее в обосновании ( на основе сформированной текущей информационной модели мира) выбора только текущей цели функционирования. На третьем - этот способ реализуется. Однако в [18] явно подразумевается наличие еще более высокого ГлУУ ( нулевого ГлУУ), выполняемого до начала работы БИС ( вероятно не на борту, а на земле), состоящего в назначении ( формировании) генеральной и запасных целей, таких, что их достижение гарантирует решение самой общей стратегической задачи. В данной работе внимание акцентируется на проблемах именно нулевого уровня, заставляющего включить в рассмотрение и такие из ожидаемых результатов функционирования ИСУ, многие из которых, с одной стороны, не просто поддаются оценке их правильности, а с другой, могут оказаться востребованными только в системах ( не ближайшего) будущего, а какими конкретно эти системы окажутся - предугадать невозможно. Поэтому трудно проиллюстрировать конструктивную востребованность, а также эффективность этих ИСУ в реальной обстановке, и иллюстрация проводится на примере гипотетической ситуации, условной и упрощенной ( отчего она может быть воспринята как несерьезная и даже комическая), но в силу этого доступной пониманию читателя вне зависимости от конкретной специализации его научно-технической деятельности, причем проиллюстрировать удается более детально и выпукло. [49]
Когда меченый атом движется относительно плоскостей решетки под действием градиента химического потенциала при однородной температуре и отсутствии внешних полей, говорят, что происходит собственная диффузия. Поэтому мы хотим определить, что значит собственный ( парциальный) коэффициент диффузии. Поскольку мы, как и в предыдущем параграфе, рассматриваем псевдотройную систему, важно вначале определить величины, которые не позволяют меченым атомам В двигаться с той же скоростью, что и атомы В. Снова полагаем, что концентрация атомов типа 5 очень мала. В действительности атомы типа В не будут двигаться с точно такой же скоростью, как атомы типа В из-за разности масс изотопов; частоты скачков также немного отличаются. Мы построим здесь гипотетическую ситуацию, в которой ограничения на псевдотройную систему делают ее поведение таким же, как в бинарном сплаве. [50]
Как мы уже знаем ( см. главу 2), добавление рыночных систем увеличивает среднее геометрическое по портфелю в целом. Однако возникает проблема: каждая следующая рыночная система вносит все меньший и меньший вклад в среднее геометрическое и все больше ухудшает его, понижая эффективность из-за одновременных, а не последовательных результатов. Поэтому не следует торговать слишком большим числом рыночных систем. Более того, реальное применение теоретически оптимальных портфелей осложняется из-за залоговых требований. Скорее всего вы придете к выводу, что оптимальное число рыночных систем для торговли должно быть невелико. Особенно это обстоятельство важно, когда у вас много ордеров к исполнению и увеличивается вероятность ошибок. Если одна или несколько рыночных систем в портфеле имеют оптимальные веса больше единицы, может возникнуть еще одна проблема. Рассмотрим рыночную систему с оптимальным f0 8 и наибольшим проигрышем, составляющим 4000 долларов. Для этой рыночной системы f 5000 долларов. Давайте предположим, что оптимальный вес данного компонента в портфеле равен 1 25, поэтому вы будете торговать одной единицей компонента на каждые 4000 долларов ( 5000 / 1 25) баланса счета. Как только компонент столкнется с наибольшим проигрышем, весь активный баланс на счете будет обнулен, если прибылей в других рыночных системах не хватит для сохранения активного баланса. Рассмотренная проблема наиболее актуальна для систем, которые редко генерируют сделки. Если бы у нас были две рыночные системы с отрицательной корреляцией и положительным ожиданием, необходимо было бы открывать бесконечное количество контрактов на рынке. Когда один из компонентов проигрывает, другой выигрывает равную или большую сумму. Таким образом, мы получаем прибыль в каждой игре, однако только в том случае, когда рыночные системы ведут игру одновременно. Рассматриваемая же торговля аналогична гипотетической ситуации, когда один из компонентов в игре не активен, но используется другая рыночная система с бесконечным числом контрактов. Проигрыш может быть катастрофическим. В таком случае, если в будущем произойдет проигрыш той же величины, что и наибольший проигрыш ( на основе которого рассчитано f), мы не потеряем все деньги. Если значение из уравнения (8.08) будет больше 1 / 1 25 0 8, следует использовать 0 8 в качестве верхней границы для доли активного баланса. Если первоначальная доля активного баланса небольшая, вышеописанная проблема может и не возникнуть, однако более агрессивному трейдеру следует всегда принимать ее во внимание. [51]