Рыночная стоимость - портфель
Cтраница 1
Рыночная стоимость портфеля в определенный момент времени вычисляется как сумма рыночных стоимостей ценных бумаг, входящих в портфель на данный момент времени. [1]
Рыночная стоимость портфеля вычисляется как сумма рыночных стоимостей ценных бумаг, входящих в портфель в данный момент времени. [2]
В общем случае рыночная стоимость портфеля в определенный момент времени вычисляется как сумма рыночных стоимостей ценных бумаг, входящих в портфель на данный момент времени. Например, процедура определения рыночной стоимости портфеля, состоящего из обыкновенных акций, состоит из следующих этапов: определения рыночной стоимости одной акции каждого типа; умножения цены каждой акции на количество акций данного типа в портфеле; сложения всех полученных произведений. Рыночная стоимость портфеля в конце периода определяется аналогичным образом, исходя из рыночных стоимостей и количества акций различных типов, входящих в портфель на конец периода. [3]
 |
Нереализованный прирост стоимости портфеля Роберта К. Хесуэя ( 1 января 1990 г. - 31 декабря 1990 г. [4] |
Эта сумма включает рыночную стоимость портфеля на 1 января 1990 г. ( 324 000 долл. [5]
Метод исчисления доходности, взвешенной во времени, является более точным и корректным, так как использует рыночную стоимость портфеля перед каждым наличным платежом. [6]
Инвестиционная компания, которая обычно готова выкупить свои акции по текущей стоимости чистых активов; стоимость акций зависит от рыночной стоимости портфеля ценных бумаг фонда в этот момент. Кроме того, взаимные фонды обычно постоянно предлагают инвесторам новые акции. [7]
 |
Нереализованный прирост стоимости портфеля Роберта К. Хесуэя ( 1 января 1990 г. - 31 декабря 1990 г. [8] |
Иными словами, поскольку в течение года капитал не добавлялся в портфель и не изымался из него, совокупный прирост стоимости - это просто разность между рыночной стоимостью портфеля на конец года ( 356 000 долл. Эта величина равна 32 000 долл. [9]
 |
Портфель Пруденшиал бейч флекси фанд со стратегией спекулятивных инвестиций на 31 июля 1988 г. [10] |
Этот фонд использует традиционный подход к управлению портфелем. Рыночная стоимость портфеля складывается из: акций - около 24 млн. долл. [11]
Обычно при таком подходе удельные веса остаются неизменными во времени, будучи фиксированными. Поскольку рыночная стоимость портфеля все же меняется, его состав может пересматриваться ( корректироваться) ежегодно или после серьезных рыночных сдвигов для сохранения желаемых фиксированных пропорций. Каждой категории активов могут придаваться равные веса ( хотя это не обязательно), например по 25 % для каждой из представленных выше, хотя, как показали исследования, за период с 1967 по 1988 г. равномерное ( по 20 %) размещение капитала в акции американских компаний, акции зарубежных эмитентов, долгосрочные облигации, наличность и недвижимость дает портфель, который превосходит индекс Стэндард энд пур з 500 с точки зрения доходности и риска. [12]
Альтернативой внутренней доходности является доходность, взвешенная во времени ( time-weighted return), которая может быть вычислена в случае наличных платежей между началом и концом периода. Этот метод использует рыночные стоимости портфеля перед каждым наличным платежом. Эти доходности могут быть преобразованы в доходность за квартал путем прибавления 1 к каждой доходности, перемножения всех сумм и вычитания 1 из полученного произведения. [13]
Альтернативой внутренней доходности является доходность, взвешенная во времени ( time-weighted return), которая может быть вычислена в случае наличных платежей между началом и концом периода. Этот метод использует рыночные стоимости портфеля перед каждым наличным платежом. Далее эти две доходности за половины кварталов могут быть преобразованы в доходности за квартал с помощью прибавления 1 к каждой доходности, перемножения всех сумм и вычитания 1 из полученного произведения. [14]
В общем случае рыночная стоимость портфеля в определенный момент времени вычисляется как сумма рыночных стоимостей ценных бумаг, входящих в портфель на данный момент времени. Например, процедура определения рыночной стоимости портфеля, состоящего из обыкновенных акций, состоит из следующих этапов: определения рыночной стоимости одной акции каждого типа; умножения цены каждой акции на количество акций данного типа в портфеле; сложения всех полученных произведений. Рыночная стоимость портфеля в конце периода определяется аналогичным образом, исходя из рыночных стоимостей и количества акций различных типов, входящих в портфель на конец периода. [15]
Страницы: 1 2