Cтраница 2
Такие гэпы представляют собой важные границы краткосрочных ралли цены. Например, агрессивные трейдеры могут открывать короткие позиции, когда цена пробивает минимум тела свечи. Осторожные трейдеры могут дождаться прорыва минимума тени свечи. [16]
Когда доходность, коротко проколола эту восемнадцати-с-лишним-летнюю трендовую линию и не смогла пойти выше, прозвенел звонок ( для агрессивных трейдеров) с сигналом покупать облигации. Одна из стратегий, используемых агрессивными трейдерами заключается в противоположной торговле, когда рынок оказывается не в состоянии производить ожидаемое поведение. Прорыв восемнадцатилетней трендовой линии должен был привести к большой распродаже. Когда это не произошло, были сделаны покупки. [17]
Расчет здесь делается на ложное пробитие уровня и быстрый отскок в обратную сторону. Под ложным пробитием понимают преодоление ценой уровня поддержки / сопротивления и уход на 1 - 3 % ниже / выше этого уровня с последующим возвращением. Такие заявки выставляют профессиональные участники и достаточно агрессивные трейдеры. Заметим, попутно, что вероятность ложного пробития уровня существенно меньше вероятности простого отката от уровня или его пробития. В случае успеха потенциальная прибыль сделки, выполненной по таким агрессивным заявкам, превосходит ту, которую можно получить, выставляя лимит на уровне поддержки или стоп на уровне сопротивления. [18]
Джек не был закаленным инвестором, поэтому крушение поезда было для него совершенно неожиданным, и он не хотел вновь его пережить. Ясно было, что Джек не хотел стать дэйтрейдером, но он был готов возложить на себя ответственность и научиться понимать графики. Мы могли судить, что Джек не был агрессивным трейдером, поэтому мы сконцентрировались на рынках, которые были не очень подвижными, но давали ему ту возможную прибыль, которую он хотел получить. Ему не нужно было реагировать на все сигналы или инвестировать более 20 процентов своего портфеля в какой-то один сектор. [19]
Установочный набор hole-m - the-wall завершает предшествующую тенденцию и может инициировать прибыльные благоприятные условия для трейдинга Сопоставьте эти благоприятные возможности с шириной ценового разрыва, с интенсивностью участия в рынке и с относительной силой, прежде чем решиться на какие-либо действия. Изучите интенсивность конфликта по обе стороны рынка - это поможет выявить, готов ли рынок продолжить ралли или же он развернется и устремится к своим минимальным уровням. Данный установочный набор предлагает несколько точек открытия коротких позиций, а для агрессивных трейдеров длинные свинг-позиции. [20]
Начертите прямые линии, проходящие через три ( или более) точки пиков цены и через три ( или более) точки спада цены, независимо от того, куда движется рынок, вверх или вниз. Две ( или более) трендовые линии, параллельные друг другу, формируют ценовой канал. Для его построения необходимо наличие, по крайней мере, четырех точек - две точки на уровне поддержки и две - на уровне сопротивления. Агрессивные трейдеры могут строить ориентировочные ценовые каналы, используя только три точки, и растягивать ожидаемые линии без подтверждения недостающей точкой. Используйте эти растянутые линии только для идентификации точек разворота, иначе будьте готовы к тому, что ваш депозит может быть подвергнут большому риску. [21]
Волновой механизм модели dip trip часто зависит в большей степени от коррекции волны В, чем от импульса первичной волны. Это свидетельствует о том, что при отскоке цена в конце концов теряет силу и начинает двигаться вниз. Многие стратегии, в целях снижения риска потерь, требуют, чтобы свинг-трейдеры фиксировали прибыль, как только импульс при отскоке начинает терять силу. Более агрессивные трейдеры могут выставлять stop - ордера под любой кратковременной зоной застоя, располагающейся под максимумом волны В, в надежде на то, что цена продолжит свой путь вверх. [22]
Три вариации 20-дневных средних скользящих могут дать самые разнообразные результаты. Взвешенное среднее скользящее раньше других дает сигнал на подъем акции Verticalnet, достаточно сильно отстает простое среднее скользящее. Проанализируйте, как расстояние между простым и взвешенным средними скользящими в среднем превышает 10 % от некоторых волатильных периодов ценового движения акции Verticalnet. Подберите средние скользящие, соответствующие Вашему темпераменту и удобному времени. К примеру, агрессивные трейдеры могут быстро реагировать, пользуясь самыми быстрыми МА, а трейдеры, предпочитающие оборонительную тактику, остерегаются колебаний более медленных. [23]
Как мы уже знаем ( см. главу 2), добавление рыночных систем увеличивает среднее геометрическое по портфелю в целом. Однако возникает проблема: каждая следующая рыночная система вносит все меньший и меньший вклад в среднее геометрическое и все больше ухудшает его, понижая эффективность из-за одновременных, а не последовательных результатов. Поэтому не следует торговать слишком большим числом рыночных систем. Более того, реальное применение теоретически оптимальных портфелей осложняется из-за залоговых требований. Скорее всего вы придете к выводу, что оптимальное число рыночных систем для торговли должно быть невелико. Особенно это обстоятельство важно, когда у вас много ордеров к исполнению и увеличивается вероятность ошибок. Если одна или несколько рыночных систем в портфеле имеют оптимальные веса больше единицы, может возникнуть еще одна проблема. Рассмотрим рыночную систему с оптимальным f0 8 и наибольшим проигрышем, составляющим 4000 долларов. Для этой рыночной системы f 5000 долларов. Давайте предположим, что оптимальный вес данного компонента в портфеле равен 1 25, поэтому вы будете торговать одной единицей компонента на каждые 4000 долларов ( 5000 / 1 25) баланса счета. Как только компонент столкнется с наибольшим проигрышем, весь активный баланс на счете будет обнулен, если прибылей в других рыночных системах не хватит для сохранения активного баланса. Рассмотренная проблема наиболее актуальна для систем, которые редко генерируют сделки. Если бы у нас были две рыночные системы с отрицательной корреляцией и положительным ожиданием, необходимо было бы открывать бесконечное количество контрактов на рынке. Когда один из компонентов проигрывает, другой выигрывает равную или большую сумму. Таким образом, мы получаем прибыль в каждой игре, однако только в том случае, когда рыночные системы ведут игру одновременно. Рассматриваемая же торговля аналогична гипотетической ситуации, когда один из компонентов в игре не активен, но используется другая рыночная система с бесконечным числом контрактов. Проигрыш может быть катастрофическим. В таком случае, если в будущем произойдет проигрыш той же величины, что и наибольший проигрыш ( на основе которого рассчитано f), мы не потеряем все деньги. Если значение из уравнения (8.08) будет больше 1 / 1 25 0 8, следует использовать 0 8 в качестве верхней границы для доли активного баланса. Если первоначальная доля активного баланса небольшая, вышеописанная проблема может и не возникнуть, однако более агрессивному трейдеру следует всегда принимать ее во внимание. [24]