Cтраница 1
Фондовые трейдеры, читающие эту книгу, могут поинтересоваться, почему большинство примеров отражает фьючерсные контракты на основе фондовых индексов. Да, они действительно представляют более широкий рынок обыкновенных акций. Но есть и другая важная причина. Для многих акций фондовые индексы сами по себе ведущие индикаторы, то есть то, что происходит с индексом, дает представление о том, что может случиться с отдельной акцией, и наоборот. [1]
Бывший фондовый трейдер, Брэд, использует некоторые ключевые акции как индикаторы поведения NASDAQ. [2]
Стан-дард энд Пурз 500 в январе данного года можно ожидать роста ( падения) фондового рынка США в течение всего года; статистика Альманаха фондовых трейдеров показывает, что с 1950 г. это подтверждалось в 88 % случаев. [3]
Как фондовый трейдер вы захотите всегда знать, где торгуются фондовые индексы. Они позволяют быстро определить настроение рынка и направление будущего движения. [4]
Именно поэтому серьезным фондовым дэйтрейдерам требуется прямой доступ. Попросту говоря, прямой доступ позволяет фондовым трейдерам вводить свои ордера непосредственно на рынок, где они могут рассматриваться и обрабатываться различными брокерами / дилерами. [5]
Торговлю акциями с использованием прямого доступа предлагает множество онлайновых брокерских контор. Но еще раз напомню, что это нечто, до чего активные фондовые трейдеры и инвесторы должны дорасти, а не с чего начинать. Собственно говоря, когда вы начинаете заниматься инвестиционной деятельностью, нет ничего плохого держаться за руку, то есть пользоваться полным брокерским обслуживанием. [6]
Торговлю акциями с использованием прямого доступа предлагает множество онлайновых брокерских контор. Но еще раз напомню, что это нечто, до чего активные фондовые трейдеры и инвесторы должны дорасти, а не с чего начинать. Собственно говоря, когда вы начинаете заниматься инвестиционной деятельностью, нет ничего плохого держаться за руку, то есть пользоваться полным брокерским обслуживанием. [7]
Фондовым трейдерам следует просматривать исследования, публикуемые на сайтах брокерских фирм. Более того, если вы активно торгуете акциями какой-то компании, следует знать, когда она собирается публиковать данные о доходах или любую другую аналитическую информацию. [8]
Имейте в виду, внутридневная динамика применима и к акциям, и к фьючерсам. Фактически динамику фьючерсов на основе фондовых индексов - S & P, NASDAQ и Dow - можно использовать для торговли на этих конкретных рынках. А как фондовый трейдер вы будете внимательно отслеживать динамику этих индексов, чтобы помочь себе при торговле отдельными акциями. Кроме того, как будет рассказано позднее в этой главе, существует динамика, которую вы будете использовать только как подспорье в торговле акциями. Будут и другие индикаторы и корреляции, которые вы разработаете и станете использовать через какое-то время, особенно после того, как наберетесь достаточно опыта для создания собственной системы торговли. Наша цель - дать краткий обзор видов внутридневной динамики, за которыми вы должны следить, чтобы определить, когда и как торговать фьючерсами на основе фондовых индексов, как облегчить анализ общерыночной динамики для своих сделок с акциями. [9]
На фондовом рынке прямой доступ обычно используется самостоятельными ( то есть работающими без поддержки брокера) трейдерами / инвесторами, активно торгующими акциями. Используя прямой доступ, фондовые трейдеры могут направлять свои ордера в любую из ECN, в Систему исполнения малых ордеров ( SOES) для акций NASDAQ или автоматическую систему маршрутизации брокерской конторы. На фьючерсном рынке ордера передаются через Интернет непосредственно в операционный зал фьючерсной биржи. В зависимости от контракта ордера могут направляться или на электронную торговую платформу ( типа Globex Чикагской торговой биржи для S & P и NASDAQ e - mini), или на торговый стол в операционном зале биржи. В некоторых случаях ордера, которые должны исполняться в яме ( основные контракты S & P и NASDAQ), передаются брокерам с карманными компьютерами в яме. [10]
Собираясь торговать акциями, вы должны обратить внимание на требования маржи. Согласно инструкциям SEC, розничные фондовые трейдеры с маржевым счетом могут использовать левередж ( leverage) 2 к 1, то есть если вы хотите купить 100 акций по 50 долл. [11]
Различные аспекты внутридневной динамики воздействует на цены и восприятия покупателей и продавцов. Например, если покупатели думают, что предложение дешевых акций той или иной ценной бумаги вот-вот закончится, они усилят агрессивную покупку. Наоборот, если продавцы полагают, что спрос на дорогие акции той или иной ценной бумаги упадет, они увеличивают давление продажи. Собственно говоря, фондовые трейдеры всегда должны знать, где и как торгуются фондовые индексы. [12]