Cтраница 1
Единственная цена, при которой Q, может быть продано, определяется путем восстановления перпендикуляра вверх от максимизирующей прибыль точки на оси продукта и затем под прямым углом от точки, в которой он достигает кривой спроса, до вертикальной оси. [1]
Иначе говоря, в данном случае мы получаем единственную цену рынка Pi PI P 40, ценовая война между фирмами исключена. [2]
Интуиция подсказывает, что при бесконечно большом числе торговцев этот интервал обратится в точку; на рынке должна царить единственная цена. [3]
Исходя из зако-на у6ывающей производительности в сельском хозяйстве и существования конкурентного рынка, на котором в каждый момент продукт имеет единственную цену, Рикардо предполагает, что наиболее плодородные участки, для которых производственные затраты ниже затрат на наихудших участках, обеспечивают ренту. Эта рента не входит в издержки производства, она является лишь следствием существования более высоких издержек производства на менее плодородных землях и этот излишек обязан природным факторам, а не усилиям того, кто получает ренту. [4]
Заметим, что ни один из этих вариантов не гарантирует исполнения. Единственная цена, по которой может произойти мгновенное исполнение, - это 36 1 / 8, то есть цена, которую готов заплатить покупатель, желающий приобрести 2 000 акций. Нельзя сказать точно, будет ли акция торговаться ниже. Представьте, каково будет продавцу, если, пока он пытается урвать лишние 1 / 16 или 1 / 8 выше уровня бид, акция упадет на два пункта. И вместо того, чтобы выгадать несколько долларов, он потеряет несколько тысяч. В этом и заключается риск использования лимитного ордера вместо использования рыночного ордера. [5]
Используя единственную цену, можно проигнорировать экстремальные реакции в течение дня, и это автоматически повышает значение консенсуса между несколькими рыночными уровнями. [6]
Почему акция открылась так высоко. Потому что это была единственная цена, в которой маркетмейкеры чувствовали себя спокойно, продавая публике акции без покрытия. [7]
Поэтому фьючерсная цена должна составлять 98 10, поскольку это единственная цена, приемлемая для обеих сторон фьючерсного контракта. [8]
К таким фирмам в меньшей степени применимы понятия физического объема выпускаемой продукции и единственной цены. [9]
Вспомнив, что валовые издержки включают нормальную, или справедливую, прибыль, мы увидим, что цена, обеспечивающая справедливую прибыль, на рис. 24 - 8, очевидно, должна быть равна Pf, то есть средним издержкам. Так как кривая спроса пересекает кривую средних издержек только в точке /, ясно, что / является единственной ценой, которая дает справедливую прибыль. Соответствующий объем при регулируемой цене Pf будет равен Qf. Совокупные доходы на площади OPffQf будут равны совокупным издержкам, и фирма сможет получить нормальную прибыль. [10]
Если целью регулирующей комиссии является достижение эффективности размещения ресурсов, ей следует попытаться законодательно установить максимальную цену для монополиста, которая равна предельным издержкам. Помня, что каждая точка на кривой рыночного спроса обозначает комбинацию цены и объема, и отметив, что предельные издержки пересекают кривую спроса только в точке г, можно сделать вывод, что Рг является единственной ценой, которая равна предельным издержкам. Навязывание этой максимальной цены является причиной того, что кривой эффективного спроса монополиста становится PrrD; кривая спроса становится совершенно эластичной, и поэтому Pr MR до точки г, где регулируемая цена перестает быть эффективной. [11]
Учебники нам постоянно внушают, что в любой данный момент на конкурентном рынке существует лишь одна цена. Но что определяет эта единственная цена. [12]
В соответствии с этими предположениями существуют национальный рынок этого товара и рынок труда, где представлен единственный вид рабочей силы. На этих рынках устанавливается единственная цена условного товара ( услуги), которая, следовательно, определяет уровень цен в экономике, и единственная ставка заработной платы. [13]
Но владелец может сохранить у себя карту и получить вместе с фьючерсной ценой 1000 от организатора выставки. Поэтому фьючерсная цена должна быть равна, по крайней мере, 103 000, чтобы с финансовой точки зрения владелец имел одинаковый результат как от продажи карты по фьючерсному контракту, так и от ее немедленной продажи на спотовом рынке. С другой стороны, покупатель не согласится на более высокую фьючерсную цену, чем 103 000, поскольку он может купить карту на спотовом рынке за 100 000, отказавшись от 4000 процента и получить 1000 от организатора выставки. Следовательно, фьючерсная цена будет равна 103 000, так как это единственная цена, на которую согласны и покупатель, и продавец. [14]
То, что различие должно появляться именно здесь и именно в этом, легко можно понять. Наша теория существенно зависит ( в числе прочего) от предположения о наличии полного механизма компенсаций между игроками. Они составляются из возможных выплат разного рода премий или скидок, связанных с различными передаваемыми единицами. Теперь узкий интервал ( определенный Бем-Баверком посредством маргинальных пар) для цены при обычной точке зрения известным образом зависит от существования единственной цены, одинаково подходящей для всех происходящих обменов. Так как мы в действительности допускаем премии и скидки, как это было указано выше, единственность исчезает. [15]