Брокерская компания - Большая Энциклопедия Нефти и Газа, статья, страница 1
Опыт - это замечательная штука, которая позволяет нам узнавать ошибку, когда мы опять совершили ее. Законы Мерфи (еще...)

Брокерская компания

Cтраница 1


Брокерские компании, которые также называют брокерские дома, отличаются друг от друга не только размерами комиссионных, но и видами предоставляемых услуг. Крупная брокерская компания - член НЙФБ, как правило, объединяет в себе отделы по торговле котирующимися на бирже акциями, акциями внебиржевого рынка и разными типами облигаций; аналитический отдел, специалисты которого оценивают инвестиционный потенциал ценных бумаг; отдел, обеспечивающий подписку акций новых выпусков; отдел корпоративных финансов, который занимается инвестиционно-банковскими операциями, а также отделы бухгалтерского учета, регистрации и хранения ценных бумаг. Другие фирмы оказывают только часть из вышеперечисленных услуг, а третьи специализируются только на выполнении конкретных приказов клиентов. Однако все брокерские компании без исключения обязаны соблюдать многочисленные требования КЦББ и, кроме того, правила той биржи, на которой они действуют, или внебиржевого рынка. Наличные деньги и ценные бумаги, находящиеся в доверительном хранении, обычно обеспечиваются страховкой Корпорации защиты инвесторов в ценные бумаги ( федерального органа) и других страховых компаний.  [1]

Брокерская компания может выполнить приказ клиента из Атланты, используя акции из собственного портфеля, если брокер-дилер создаст рынок для этих акций. В этом случае брокер-дилер участвует в сделке как принципал или, другими словами, как дилер. Будучи создателем рынка, дилер владеет портфелем акций и должен быть готов купить или продать по меньшей мере 100 акций в любой необходимый момент, а также постоянно предлагать цены покупки и продажи. Отдел внебиржевой торговли через официального представителя котирует для клиента единую чистую цену, которая включает в себя и надбавку дилера. Клиент имеет право торговаться о более низкой цене. Приказ выполняется, как только клиент и дилер приходят к согласию.  [2]

Брокерская компания взимает с клиента комиссию за совершение каждой сделки по покупке или продаже акций. Часть этой комиссии причитается брокеру.  [3]

Брокерские компании, являвшиеся членами фондовых бирж, обязаны были взимать со своих клиентов как минимум определенную комиссию за каждую сделку.  [4]

Брокерские компании, которые также называют брокерские дома, отличаются друг от друга не только размерами комиссионных, но и видами предоставляемых услуг. Крупная брокерская компания - член НЙФБ, как правило, объединяет в себе отделы по торговле котирующимися на бирже акциями, акциями внебиржевого рынка и разными типами облигаций; аналитический отдел, специалисты которого оценивают инвестиционный потенциал ценных бумаг; отдел, обеспечивающий подписку акций новых выпусков; отдел корпоративных финансов, который занимается инвестиционно-банковскими операциями, а также отделы бухгалтерского учета, регистрации и хранения ценных бумаг. Другие фирмы оказывают только часть из вышеперечисленных услуг, а третьи специализируются только на выполнении конкретных приказов клиентов. Однако все брокерские компании без исключения обязаны соблюдать многочисленные требования КЦББ и, кроме того, правила той биржи, на которой они действуют, или внебиржевого рынка. Наличные деньги и ценные бумаги, находящиеся в доверительном хранении, обычно обеспечиваются страховкой Корпорации защиты инвесторов в ценные бумаги ( федерального органа) и других страховых компаний.  [5]

Брокерская компания может выполнить приказ клиента из Атланты, используя акции из собственного портфеля, если брокер-дилер создаст рынок для этих акций. В этом случае брокер-дилер участвует в сделке как принципал или, другими словами, как дилер. Будучи создателем рынка, дилер владеет портфелем акций и должен быть готов купить или продать по меньшей мере 100 акций в любой необходимый момент, а также постоянно предлагать цены покупки и продажи. Отдел внебиржевой торговли через официального представителя котирует для клиента единую чистую цену, которая включает в себя и надбавку дилера. Клиент имеет право торговаться о более низкой цене. Приказ выполняется, как только клиент и дилер приходят к согласию.  [6]

Брокерская компания взимает с клиента комиссию за совершение каждой сделки по покупке или продаже акций. Часть этой комиссии причитается брокеру.  [7]

Если брокерская компания терпит банкротство, SIPC может направить в федеральный суд прошение о назначении доверенного лица для ее ликвидации и защиты ее клиентов. В немногочисленных случаях, когда дело касается мелких брокеров, SIPC может обеспечивать защиту клиентов напрямую. Назначенное доверенное лицо и Корпорация могут договориться о переводе всех или части клиентских счетов к другому брокеру, являющемуся членом SIPC. Клиенты, счета которых были переведены, немедленно извещаются об этом и получают право строить отношения с новым брокером или перевести свои счета в другую компанию уже по своему усмотрению. Счета, переведенные к новому брокеру, подпадают под ограничения на защиту, которые описаны ниже. Данная процедура до минимума сокращает перерыв в торговой активности клиентов. Во многих случаях ( например, когда обанкротившаяся брокерская компания не уделяла должного внимания аккуратному ведению отчетности) перевод счетов трудно осуществим или вообще нереален.  [8]

Деятельность брокерских компаний обычно регламентируется службами по надзору за страховой деятельностью. К сожалению, в РФ требования к брокерским фирмам и брокерам пока еще не выработаны, что не исключает появления на рынке страховых услуг непрофессиональных брокеров.  [9]

Для ведущих брокерских компаний, которые также представлены на рынке ММВБ, установлены менее жесткие требования по капиталу при приеме в члены секции.  [10]

Например, брокерская компания может собрать пул разнообразных корпоративных облигаций на сумму, скажем, в 10 млн. долл. Затем спонсор продает паи - доли участия в данном пуле - всем заинтересованным инвесторам по курсу 1000 долл. Компания-спонсор, как правило, ограничивается ведением учета по вкладам, а также обслуживает их, т.е. собирает купоны и распределяет доход между держателями паевого инвестиционного трастового фонда. На рис. 13.5 приведен образец объявления о вновь созданном паевом трастовом фонде муниципальных облигаций.  [11]

Практически каждая брокерская компания является учредителем, по крайней мере, одного или двух взаимных фондов денежного рынка, а акции еще трех сотен таких фондов размещаются через их агентов. Основная часть фондов устанавливает требование минимальных инвестиций в 1000 долл. Из-за характера ценных бумаг, которые эти фонды держат в своих портфелях, взаимные фонды денежного рынка относятся к категории высоколиквидных инвестиционных инструментов, имеющих достаточно низкий уровень риска, поскольку они практически не подвержены риску потери капитала. Однако процентные доходы, которые получают эти фонды, не столь безрисковые варианты, поскольку они обычно следуют за общим движением рыночных условий. Поэтому доходы акционеров этих фондов так же подвержены взлетам и падениям, как и рыночные процентные ставки. Но несмотря на такую неустойчивость, доходность акций взаимных фондов денежного рынка высококонкурентоспособна по сравнению с другими краткосрочными ценными бумагами. Если же учесть их возможности предоставления привилегий выписывания чеков против сумм инвестиций вкладчиков, то акции этих фондов следует отнести к таким же высоколиквидным активам, какими являются чековые и сберегательные счета в банках. Поэтому акции взаимных фондов денежного рынка рассматриваются как безопасный, удобный и выгодный способ накопления капитала и временного хранения избыточных денежных средств.  [12]

Основная функция брокерских компаний сводится к тому, чтобы свести покупателя и продавца иностранной валюты и обеспечить проведение между ними конверсионной операции. За свое посредничество брокерские фирмы взимают брокерскую комиссию. На рынке FOREX обычно отсутствует комиссия в виде процента от суммы сделки или в виде заранее оговоренной определенной суммы. Как правило, дилеры брокерских компаний котируют валюту со спрэдом, в котором уже заложены их комиссионные. Брокерская фирма, обладающая информацией о запрашиваемых курсах, является местом, где формируется реальный валютный курс по уже заключенным сделкам. Коммерческие банки получают информацию о текущем уровне курса от брокерских фирм.  [13]

IB запрещена гервером брокерской компании. За разьяс-нсниями необходимо обратиться к службе поддержки компании, открывшей счет.  [14]

И наконец, брокерские компании являются членами разных бирж и получают комиссионный доход из разных источников. Исполнение приказов в торговом зале биржи разрешается только членам биржи. Для того чтобы стать членом биржи, брокерская компания должна купить себе на ней место, или кресло, как было принято говорить среди тех первых брокеров, которые участвовали в торгах, сидя в креслах.  [15]



Страницы:      1    2    3    4