Хеджер

Cтраница 2

Хеджеры на любом фьючерсном товарном рынке могут иметь как длинные, так и короткие позиции. Для хеджирования существующих позиций участникам рынка приходится занимать противоположные позиции. [16]

Хеджеры - особые профессиональные участники рынка, которые выходят на рынок только для хеджирования ( страхования) определенных рисков, связанных с основным видом деятельности. Вне зависимости от ситуации па рынке они не несут убытков по своему основному бизнесу. [17]

Хеджеры - зто производители и поставщики, которые используют фьючерсные контракты как способ защиты своих интересов в товаре или финансовом инструменте, лежащем в основе контракта. [18]

Хеджеры ( hedgers) ( 12) - производители и поставщики, которые используют фьючерсные контракты как способ защиты своих интересов в товаре или финансовом инструменте, , лежащих в основе контракта. [19]

Хеджер переносит свой риск на другого участника валютных операций. В приведенном выше примере риск потерь от падения стоимости доллара переносится на продавца стерлинговых фьючерсов. Если курс доллара действительно упадет, то продавец обнаружит, что он взял на себя обязательство продать валюту по цене ниже, чем цена спот на момент фактической передачи валюты. [20]

Хеджер должен принять решение относительно числа контрактов, которое требуется для осуществления намеченного плана. [21]

Хеджер или спекулянт, покупающие опцион, сталкиваются с проблемой выбора цены исполнения. [22]

Хеджеры ( hedgers) - стороны контракта, которые уменьшают риск в связи с колебаниями цен на покупаемые ( продаваемые) активы за счет заключения соотв етствующих фьючер сных контрактов. [23]

Хеджер, твердо уверенный в значительном росте курса фунта стерлингов, вероятнее всего выберет стратегию А и купит опцион колл с ценой исполнения 1 35 долл. Эта стратегия обеспечивает наивысшую чистую прибыль в случае значительного роста долларовой цены фунта стерлингов. Важность мнения хеджера относительно будущих изменений обменного курса для выбора цены исполнения дает основание считать, что хеджирование содержит элементы спекуляции. [24]

Сравнение вариантов продажи и исполнения опционов. [25]

Хеджеры предпочитают продажу имеющихся у них опционов, а не их исполнение. [26]

Хеджер, заинтересованный в получении прибыли от опциона, переходящего в стадию с выигрышем, потеряет временную стоимость опциона, которая частично будет возмещаться прибылью от возрастающей внутренней стоимости. Для того, чтобы получить адекватную прибыль от опционов, хеджеру потребуется увеличить число контрактов, которые он держит. Другими словами, позиция по опционам должна быть умножена. Опционы, более отдаленные от даты истечения, имеют относительно высокую временную стоимость и, следовательно, подвержены большему риску потерь временной стоимости в случае изменения валютных курсов. Из этого следует, что позиция по опционам должна быть умножена на коэффициент в более высокой степени. [27]

Хеджеры проводят так называемые операции хеджирования, предназначенные для защиты валютной выручки от валютно-курсо-вого риска. [28]

Хеджеры ( от английского слова to hedgs - защищать, ограничивать) - это участники, которые страхуют свои операции по базовому активу с помощью заключения соответствующих фьючерсных контрактов. Например, нефтедобытчик, желая летом застраховаться от падения цен на нефть в декабре, продает необходимое количество декабрьских фьючерсов на сырую нефть. Когда приходит срок поставки, то независимо от текущей рыночной конъюнктуры продавец гарантировал себе сбыт по ценам, заключенным летом, на то количество контрактов, которые он продал. [29]

Хеджеры - это производители и переработчики, а также финансовые институты и финансовые менеджеры корпораций, которые используют фьючерсы для защиты позиций на рынке наличных продаж по базовому товару или финансовому инструменту. [30]

Страницы: 1 2 3 4