Дата - истечение - опционный контракт
Cтраница 1
 |
Пример информации об опционах, торгуемых на акции, взятой из ресурсов СВОЕ. [1] |
Дата истечения опционного контракта ( The Expiration Date) с представлением информации только в отношении месяца, в котором наступает дата истечения, так как стандартно это третья пятница каждого месяца. [2]
Она получается дебетной и на дату истечения опционных контрактов не только не приносит никакой прибыли, но и дает убыток в 187.50 по всей представленной конструкции. Эта величина постоянная и сохраняется абсолютно при любом уровне цен. Это позволяет предположить, что в том случае, если удастся продать опционы чуть дороже, а купить чуть дешевле, стратегия обеспечит абсолютно выигрышную торговлю. В примере, представленном выше, величина дебета при этом не должна превысить 5 тысяч долларов. [3]
Данные, определяющие точки безубыточности, представлены исключительно на дату истечения опционных контрактов. В реальности же изменение в положительную или отрицательную сторону по каждой стратегии будет происходить немедленно, что можно видеть по самой первой кривой, которая находится ближе всех к нулевой линии. [4]
Естественно, такие действия имеют смысл, когда стратегия вблизи даты истечения опционных контрактов находится в нижней области убытков баттерфляя, не имея шансов перейти в область выигрыша. Иные варианты могут возникнуть только при сильном отклонении рынка от места создания стратегии. [5]
 |
Короткий Стрэддя на Дату истечения опционных контракт ( через 133 дня. К сграйк, опцион калл. [6] |
В таблице 22 - 1 представлены возможные результаты данной стратегии на дату истечения опционных контрактов. Две последние колонки содержат сведения о том, какие результаты будут достигнуты, если находиться в длинной позиции и короткой по акции при объеме 100 акций. [7]
На размер премии американского опциона влияет неустойчивость обменного курса и продолжительность времени до даты истечения опционного контракта. Оба этих фактора влияют на вероятность прибыльного исполнения опциона держателем. Например, в случае стерлинговых опционов колл относительно высокая степень неустойчивости курса могла бы увеличить вероятность того, что долларовая стоимость фунта стерлингов превысит цену исполнения на каком-то этапе до даты истечения опциона. Эта вероятность может также возрасти с продлением срока истечения контракта. [8]
 |
Использование опциона пут глубоко в деньгах дня реализации программы зациты капитала при торговле акциями Dell ( длинная позиция. [9] |
Ранее уже указывалось, что не следует слишком доверять заключениям, построенным на предположениях об удержании созданной стратегии до даты истечения опционных контрактов. [10]
 |
Результаты непокрытых продаж 95-днеоных опционов с ценами исполнения 55 и 60, с премиями соответственно 5 и 7, при цене акции 56 V. [11] |
В табличном представлении хорошо видны потенциальные выгоды и убытки, которые могут быть получены в результате продажи опциона пут на дату истечения опционных контрактов. [12]
 |
Синтетическая длинная позиция, составленная т 42-дневных опционов различных цен исполнения.| Стратегия синтетической покупки через 42 дня в сравнении с позицией по акции в количестве 100 акций. [13] |
Обратившись к табличному виду позиции ( таблица 23 - 3), можно получить более точное представление о результатах торговли на дату истечения опционных контрактов. [14]
Величина этого риска в его экстремуме достаточно точно определяется суммой затрат в случае покупки дебитного спрэда, либо является разницей между максимумом стоимости спрэда на дату истечения опционных контрактов и кредитом, получаемом при продаже спрэда. [15]
Страницы: 1 2 3